Unified Asset Advisor — 统一大类资产配置分析

Overview

本 skill 融合三个资产配置 skill 的最优设计，形成单一权威分析流程：

数据源：四源混合策略（经过实测验证，TDX响应17-25ms零断连）

• TDX连接器（首选行业/个股数据源）→ 行业板块涨跌/PE/PB/ROE、产业链图谱（nodes+links）、资金流向（4级拆分）、龙虎榜/融资融券/大宗交易、行业重要事件、行业财务/估值排名、研报评级一致预期、涨停跌停分析、北向资金、选股器、港股三大表
• AKShare 国家统计局源（最稳定）→ 宏观数据 PPI/CPI/PMI/GDP/M2/社融/LPR/中美国债利率
• AKShare 新浪源（稳定补充）→ 全球指数、港股指数、A股指数、期货主力、ETF分类行情
• WebSearch（兜底）→ 全球宏观补充（DXY/布伦特/黄金/标普/汇率）、政策催化补充、QDII基金列表
• ❌ 东方财富EM接口 (*_em) 频繁 RemoteDisconnected，不得作为主数据源
• ❌ westock-data 未安装且 TDX 已完全替代其功能，不再依赖
• ❌ 以下函数已验证不可用：macro_china_rmb()、stock_sector_spot_indicator()、stock_sector_fund_flow_rank()、fund_qdii_spot_em()

输出格式：HTML + Markdown + Excel（三份齐出）

执行流程

Step 1: 宏观数据采集（AKShare国家统计局源 + 新浪源 + WebSearch兜底）
  ↓
Step 2: 大类资产周期判断（四宫格 + 置信度）
  ↓
Step 3: 申万一级行业筛选（TDX 板块涨跌+资金+事件，替代westock-data）
  ↓
Step 4: 产业链上下游分析（TDX 产业链图谱 nodes+links 自动渲染）
  ↓
Step 5: 品种操作建议（TDX 实时行情+资金+研报评级 + AKShare新浪源ETF）
  ↓
Step 6: 期货期权策略（AKShare新浪源期货 + option-strategy-advisor期权链）
  ↓
Step 7: 三格式输出（HTML + Markdown + Excel）

Step 1 — 宏观数据采集（三源混合）

1.1 Python 环境

C:\Users\chunh\.workbuddy\binaries\python\envs\akshare\Scripts\python.exe

1.2 中国宏观指标（AKShare 国家统计局源，必查）

使用 scripts/fetch_macro.py china 一键拉取，或逐项调用：

import akshare as ak

# ✅ 稳定可用的宏观函数
df = ak.macro_china_ppi()     # PPI 月度同比
df = ak.macro_china_cpi()     # CPI 月度同比
df = ak.macro_china_pmi()     # PMI 制造业+非制造业
df = ak.macro_china_gdp()     # GDP 季度
df = ak.macro_china_money_supply()  # M2
df = ak.macro_china_shrzgm()  # 社融
df = ak.macro_china_lpr()     # LPR

1.3 全球宏观指标（新浪源 + 中美国债利率 + WebSearch 兜底）

# ✅ 新浪源（稳定）
df = ak.stock_info_global_sina()        # 全球指数（道琼斯/标普/纳斯达克/恒生等，20行）
df = ak.stock_hk_index_spot_sina()      # 港股指数（恒生/国企/红筹等，38行）
df = ak.stock_zh_index_spot_sina()     # A股指数（上证/深证/创业板，562行）

# ✅ 中美国债利率（AKShare 稳定）
df = ak.bond_zh_us_rate()               # 中美国债收益率对照，9270行

# ❌ 以下EM接口不可用（频繁 RemoteDisconnected），勿用
# stock_us_spot_em(), stock_hk_spot_em(), stock_hk_ggt_components_em()

如 AKShare 数据不全，必须 WebSearch 补充：标普500、恒生指数、DXY、布伦特原油、COMEX黄金等。

1.4 数据验证

关键宏观数据（PPI/CPI/PMI/GDP）必须双重确认：

1. AKShare 拉取 →
2. WebSearch 查 stats.gov.cn 官方发布值 →
3. 两者一致才写入报告，不一致时以 stats.gov.cn 为准修正

Step 2 — 大类资产周期判断

基于 Step 1 数据，对照 references/asset_cycle_logic.md 美林时钟框架。

2.1 宏观环境六维判断

2.2 四类资产趋势判断

每类资产给出方向+置信度（高/中/低）+1-2句逻辑：

债券（Bond）：看空 | 置信度：高
  → PPI 加速至+2.8%推升通胀预期，美债10Y升至4.46%形成压制，降息紧迫性降低

商品（Commodity）：看多 | 置信度：高
  → 全球再通胀交易，黄金避险+原油地缘溢价+铜铝供需偏紧，三重共振
  → 直接推荐商品ETF：518880(黄金ETF)、159980(有色ETF)、159981(能源化工ETF)

股票（Stock）：看多 | 置信度：中
  → 盈利改善+流动性充裕，但需警惕PPI过快上行挤压中下游利润

现金（Cash）：中性偏减持 | 置信度：中
  → 实际利率收窄，通胀侵蚀购买力；保留部分灵活性等待回撤机会

Step 3 — 申万一级行业筛选

3.1 行业数据获取（TDX连接器为主，响应17-25ms）

❌ AKShare 以下函数不可用：

• stock_sector_spot_indicator() — 函数不存在
• stock_board_industry_name_em() — 频繁 RemoteDisconnected
• stock_sector_fund_flow_rank() — KeyError 编码问题

✅ TDX连接器替代（核心接口）：

3.1.1 板块涨跌幅（替代 westock-data sector）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.skef10_bk_cpbd_jczl"
  branch="003"           # 阶段涨幅
  code="881001"          # 申万一级行业代码（881001=农林牧渔...881031=综合）
  timeType="1m"          # 近1月累计涨幅；可选 5d/1m/3m/6m/1y

返回：行业名称、近N日累计涨幅、同期上证涨幅对比

3.1.2 板块PE/PB/ROE（新增能力，之前无法获取）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.skef10_bk_cpbd_jczl"
  branch="001"           # 基础资料
  code="881001"
  timeType="1m"

返回：PE(TTM)、PB、ROE、资产负债率等

3.1.3 板块市场统计（量价配合，新增能力）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.skef10_bk_cpbd_jczl"
  branch="004"           # 市场统计
  code="881001"
  timeType="1m"

返回：成交量、成交额、换手率、涨跌家数

3.1.4 行业重要事件（替代 WebSearch 政策催化）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.skef10_hy_zxdt_hyzysj"
  industryCode="881001"   # 行业代码
  title=""                # 空字符串返回全部

返回：TDX专业编辑维护的结构化行业事件列表

3.1.5 行业财务/估值排名（新增能力）

# 行业财务排名
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxShareCW.ph_agf10_hypm"
  queryKey="00102"
  code="881001"

# 行业估值排名
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxShareCW.ph_agf10_hypm"
  queryKey="00105"
  code="881001"

3.1.6 个股资金流向（替代 westock-data asfund）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.tdxf10_gg_jyds"
  code="000001"           # 6位股票代码
  fixedTag="zjlx"         # 资金流向
  extra="5"               # 近5日

返回：主力净额、超大单/大单/中单/小单4级拆分、主买/主卖

3.1.7 龙虎榜（替代 westock-data lhb）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.tdxf10_gg_jyds"
  code="000001"
  fixedTag="jglhb"        # 龙虎榜
  extra="5"

3.1.8 申万一级行业代码速查表

代码规律：881001~881031，大部分为31个申万一级行业。具体代码可用 tdx_lookup_stock query="有色金属" range="ZS" 确认。

✅ AKShare 新浪源补充：

# A股指数行情（562行，含各行业指数）
df = ak.stock_zh_index_spot_sina()

3.2 三维筛选模型

默认模式（用户未指定行业）：

• 选出得分最高的 5个上升行业
• 选出得分最低的 5个下降行业

全行业模式（触发词："全行业"/"全部"/"所有行业"/"31个"）：

• 对31个申万一级行业逐一打分并排序

指定行业模式：仅分析用户指定的行业

3.3 行业与宏观关联

基于 PPI/CPI/PMI 等宏观数据，分析行业受益/受损：

• 上游受益行业（有色/石化/煤炭/钢铁）— PPI上行直接受益
• 中游分化行业（化工/建材/机械设备，成本推升但转嫁能力不一）
• 下游承压行业（家电/汽车/食品饮料，成本侵蚀利润）

Step 4 — 产业链上下游分析（TDX自动渲染）

4.1 TDX产业链图谱（核心升级：从手动文本→结构化图谱）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.cfg_tk_gethy"
  industryCode="881001"     # 申万一级行业代码

返回结构化产业链数据：

• nodes[]: 节点列表，每个节点含 id、name、category（上游/中游/下游）
• links[]: 连接列表，每条含 source→target、label（传导关系）

HTML渲染：将 nodes+links 直接渲染为 SVG 力导向图，替代原有的文本箭头图。 Markdown输出：仍可转为文本格式：上游(名称) → 传导关系 → 下游(名称)

4.2 产业链分析维度（保留）

对每个筛选出的行业，分析内容：

• 上游原材料价格走势（对成本的影响）
• 下游需求景气度（对收入的影响）
• 产业链利润分配格局（谁在赚钱/谁在承压）
• 库存周期位置（主动补库/被动去库/主动去库/被动补库）

4.3 产业链增强数据（TDX新增）

Step 5 — 品种操作建议

5.1 A股标的（TDX连接器为主）

❌ AKShare EM接口不可用： stock_board_industry_cons_em()、stock_zh_a_spot_em() 频繁断连

✅ 使用 TDX连接器替代：

5.1.1 代码检索

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_lookup_stock
  query="紫金矿业"         # 按名称搜索
  range="AG"              # A股

5.1.2 实时行情

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_quotes
  code="601899"           # 6位股票代码（不带sh/sz前缀）
  setcode="1"             # 1=沪市, 0=深市, 2=北交所
  hasCalcInfo="1"         # 含PE/PB/总市值等
  hasCwInfo="1"           # 含财务信息

5.1.3 K线行情

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_kline
  code="601899"
  setcode="1"
  period="4"              # 4=日线, 5=周线, 6=月线
  wantNum="20"            # 最近20根K线

5.1.4 条件选股（新增能力）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_screener
  message="主力净流入"     # 自然语言条件
  rang="AG"               # A股
  pageSize="10"

5.1.5 研报评级一致预期（新增能力）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.tdxf10_gg_ybpj"
  code="601899"
  fixedTag="yzyq"

返回：券商评级、目标价、一致预期EPS

5.1.6 估值历史（新增能力）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxShareCW.ph_agf10_gzfx"
  code="601899"
  extraOne="1"            # PE历史分位
  extraTwo="0"

5.1.7 涨停/跌停分析（新增能力，行业情绪判断）

# 涨停分析
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.tdxf10_gg_jyds"
  code="000001"
  fixedTag="ztfx"
  extra="5"

# 跌停分析
  fixedTag="dtfx"

每个行业输出 2-3只 精选标的（兼顾龙头和弹性），含代码、最新价、涨跌幅、PE/PB。

5.2 港股通标的

✅ 使用 TDX连接器：

# 代码检索
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_lookup_stock
  query="腾讯控股"
  range="HK-GP"

# 实时行情（target必须设为"1"）
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_quotes
  code="00700"            # 5位港股代码
  setcode="31"            # 港股setcode
  target="1"              # ⚠️ 港股必须传1

# 港股三大表
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.skef10_hk_cwfx"
  code="00700"
  fixedTag="1"            # 1=损益表, 2=资产负债表, 3=现金流量表

输出港股代码、最新价(HKD)、AH溢价、三大表数据。

5.2.1 北向资金（新增能力）

DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_api_data
  entry="TdxSharePCCW.tdxf10_gg_zlcc"
  code="000001"
  fixedTag="bszj"
  extra="5"

5.3 ETF/基金

✅ TDX连接器 + AKShare 新浪源：

# 基金代码检索
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_lookup_stock
  query="510300"
  range="JJ"

# 基金实时行情
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_quotes
  code="510300"
  setcode="1"

# 基金指标查询（规模、净值等）
DeferExecuteTool: mcp__tdx-connector__tdx_indicator_select
  message="华泰柏瑞沪深300ETF的基金规模和最新净值"
  rang="JJ"

# ✅ 新浪源 ETF 分类行情（382行，稳定）
df = ak.fund_etf_category_sina()

# ✅ AKShare EM源 ETF 行情（1490行，可能断连）
df = ak.fund_etf_spot_em()

# ❌ QDII函数不存在
# fund_qdii_spot_em() — AttributeError，用WebSearch查QDII基金列表

输出1-2只流动性好的ETF（优先规模>5亿、日均成交额>1000万）。

5.4 QDII跨境基金自动匹配

5.4.1 商品ETF自动匹配（比QDII更直接）

5.5 商品ETF品种池

在商品看多或相关行业上升时，必须在操作建议中推荐以下商品ETF，与行业ETF并列：

推荐规则：

• 商品大类看多时 → 推荐 518880(黄金ETF) 作为首选
• 有色金属行业上升 → 推荐 159980(有色ETF) + 161226(白银基金)，与行业ETF(512400)并列
• 石油石化行业上升 → 推荐 159981(能源化工ETF) + 160723(原油LOF)
• 农林牧渔/农产品看多 → 推荐 159985(豆粕ETF)
• 优先推荐规模>50亿、日均成交额>1000万的品种
• 规模\x3C20亿的品种标注"流动性一般，注意冲击成本"

5.6 债券/可转债

✅ AKShare 可用：

# ✅ 可转债（集思录源，稳定）
df = ak.bond_cb_jsl()

# ✅ 可转债汇总（新浪源，稳定）
df = ak.bond_cb_summary_sina()

Step 6 — 期货期权策略

6.1 期货策略

✅ AKShare 新浪源（稳定）：

# ✅ 期货主力品种列表（82行，含symbol/exchange/name）
df = ak.futures_display_main_sina()

# ✅ 期货主力合约行情（需传symbol参数如'RB0'）
df = ak.futures_main_sina(symbol='RB0')  # 螺纹钢主力

# ✅ 可转债汇总（新浪源）
df = ak.bond_cb_summary_sina()

❌ 以下函数不可用或有坑：

• futures_foreign_commodity_realtime() — 需传symbol参数，不能无参调用
• futures_hold_pos_sina(symbol) — symbol参数格式有误

策略规则：

6.2 期权策略

对 Step 2 判断方向相关的 ETF（510050/510300/510500/159915/588000），给出期权策略。

中国境内存在的 ETF 期权标的：上证50ETF(510050)、沪深300ETF(510300)、中证500ETF(510500)、创业板ETF(159915)、科创50ETF(588000)、深证100ETF(159901)。黄金ETF(518880)目前在中国境内没有对应的期权产品，不得推荐。

给出策略：

6.3 每个建议必须包含

品种：合约代码 + 最新价
方向：做多/做空/卖出期权
推荐策略：策略名称
具体参数：
  - 行权价：XXXX（期权）
  - 到期月：XXXX年X月
  - 建议仓位：X%
  - 止损参考：XXXX（期货）/ 最大亏损：XXXX（期权）
风险提示：关键注意事项

Step 7 — 三格式输出

7.1 HTML 报告

使用 assets/report_template.html 模板，填充占位符。特点：

• 顶部四张资产卡片（.asset-card 样式，涨红跌绿）
• 行业产业链可视化箭头图
• QDII 专区独立卡片
• 期货期权策略表（含止损参考列）

保存为 asset_config_report_{YYYY-MM-DD}.html，调用 preview_url 预览。

7.2 Markdown 报告

使用 assets/report_template.md 结构模板。输出结构：

# 资产配置建议报告
报告日期：YYYY年MM月DD日 | 数据源：TDX连接器 + AKShare（国家统计局）+ AKShare新浪

## 一、宏观经济概况
### 中国宏观
### 全球宏观
### 宏观综合判断（六维度 + 周期定位）

## 二、大类资产趋势
[配置权重表 + 置信度评级]

## 三、重点行业分析
### [上升行业] XX
#### 产业链传导
#### 操作建议（A股/港股通/ETF/QDII/债券/商品）
#### 期货期权策略

### [下降行业] XX
（同上结构）

## 四、期货期权综合策略
### 国债期货 / 商品期货 / 股指期货
### 股指期权 / 商品期权 / ETF期权

## 五、风险提示与免责声明

保存为 asset_config_report_{YYYY-MM-DD}.md。

7.3 Excel 报告

使用 openpyxl 创建，包含 8 个 Sheet：

表头加粗+背景色、列宽自适应、数据区域边框、涨红跌绿。

保存为 asset_config_report_{YYYY-MM-DD}.xlsx。

7.4 输出交付

三份文件保存到工作目录后：

1. 调用 preview_url 预览 HTML 报告
2. 调用 deliver_attachments 交付 Markdown + Excel
3. 口头总结核心配置建议（3-5句话）

数据查询优先级

1. TDX连接器（17-25ms响应）→ 行业板块、产业链图谱、资金流向、龙虎榜、融资融券、财务报表、研报评级、估值历史、涨停跌停、北向资金、选股器、港股三大表
2. AKShare 国家统计局源：宏观数据（PPI/CPI/PMI/GDP/M2/社融/LPR/中美国债利率）— 最稳定
3. AKShare 新浪源：全球指数、港股指数、A股指数、期货主力、ETF分类行情 — 稳定补充
4. WebSearch：全球宏观补充（DXY/布伦特/黄金/标普/恒生/汇率）、QDII基金列表
5. option-strategy-advisor：期权链数据（具体合约参数）

数据源可用性速查表

Fallback 机制

TDX连接器调用注意事项

1. setcode 规则：沪市=1，深市=0，北交所=2，港股=31
2. 港股/美股行情必须 target="1"：默认target="0"只适合A股L1行情
3. 申万行业代码：881001~881031，用 tdx_lookup_stock range="ZS" 确认
4. 板块接口 branch 参数：001=基础资料，002=详解，003=阶段涨幅，004=市场统计
5. 固定格式 fixedTag：zjlx=资金流向，jglhb=龙虎榜，dzjy=大宗交易，rzrq=融资融券，ztfx=涨停，dtfx=跌停
6. 资金流向 extra：数字表示查询天数，如"5"=近5日
7. 代码不带前缀：TDX用6位纯数字（如"601899"），不带"sh"/"sz"前缀

参考文件

• references/asset_cycle_logic.md：美林时钟框架+宏观指标数据源映射
• references/sw_industry_list.md：申万31行业列表+上下游关联+港股通对标
• references/futures_options_guide.md：期货期权策略框架+品种映射
• assets/report_template.html：HTML报告模板
• assets/report_template.md：Markdown报告模板
• scripts/fetch_macro.py：AKShare宏观数据一键拉取脚本